当前位置 > 散户吧 > 股市动态 > 主力动向 > 私募基金 > 踩雷!100万亏掉81万,法院判了
踩雷!100万亏掉81万,法院判了
来自福建的张女士,花100万买了百亿级私募的理财产品,却损失了81万,张女士愤而起诉,法院却判决私募赔偿张女士20万。怎么回事? 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
踩雷私募产品 亏损80%
近日,中国裁判文书网公布了这样一则案件。
投资人张女士花100万元购买了百亿级私募中融鼎新旗下的产品白羊新三板投资基金1号(以下简称白羊新三板1号),却遭受了巨大损失。于是,张女士把中融鼎新告上法庭要求赔偿其损失81万。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
梳理案情可见,2015年3月,投资人张女士向中融鼎新转账101万元(含认购费1万元),并在汇款用途附言:认购白羊新三板1号壹百万元整。
同年4月,张女士与中融鼎新签订了基金合同,基金合同包含重要提示、风险揭示书、合格投资者承诺书、投资者告知书、基金的基本情况、当事人及权利义务等。
风险揭示书提出,参与私募基金投资存在着一定的风险,基金管理人不承诺投资者的投资本金不受损失或者取得最低收益。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
据悉,白羊新三板1号成立于2015年4月,后“踩雷”新三板公司中科招商,直到2022年10月,该基金净值下跌约80%。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
中融鼎新是否履行适当性义务?
本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
张女士与中融鼎新争执的焦点主要在于中融鼎新是否履行了基金销售的适当性义务。
本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
张女士认为,中融鼎新未履行基金销售的适当性义务,且中融鼎新未尽了解客户、充分揭示风险的义务,还违规销售基金产品。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
对此,中融鼎新表示,张女士所说中融鼎新没有履行适当性义务有违客观事实,不能成立。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
法院认为,张女士和中融鼎新双方之间形成了基金合同法律关系,意思表示真实,且不存在违反法律、行政法规强制性规定的情形,应为合法有效。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
法院经过审理发现,白羊新三板1号的推介和销售发生在2015年3月31日之前。到了2015年4月3日,白羊新三板1号已成立并通过托管账户向定增预交款项缴款账户进行了划款。而中融鼎新对张女士的风险承受能力评估是在2015年4月19日才进行,虽然张女士在评估时点符合白羊新三板1号的合格投资者要求,但是中融鼎新未及时进行投资者适当性评估的过失无法通过事后补充提供来弥补,其销售产品过程中的不当行为难以嗣后纠正。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
所以,在法院看来,中融鼎新在销售基金产品的过程中履行适当性义务不及时不全面,未能及时评估张女士的风险承受能力,即接受投资者认购基金产品并在投资者认购基金产品前未能充分揭示投资风险,存在一定过错。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
与此同时,法院考虑到张女士与中融鼎新进行补充风险评估的时间与白羊新三板1号合同成立及白羊新三板1号基金成立时间相距较短,投资者风险承受能力在短期内发生明显变化的可能性并不大。此外,后续评估也显示张女士也确实符合白羊新三板1号的合格投资者要求,且张女士在其后补充签署了《基金合同》,并对认购事宜予以确认。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
法院认为,中融鼎新适当性义务的违反并未在实质上过度影响投资者在认购案涉基金方面的自主决定,但仍应对其不规范行为对投资者承担一定赔偿责任。
经过综合考量,法院酌情确定中融鼎新按照认购金额20%的标准对张女士予以适当赔偿,即赔偿张女士20万。
之后,中融鼎新不服判决,提起上诉。二审法院经过审理之后维持了原判。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
私募需制定严谨的适当性内部管理制度
本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
近年来,随着私募基金行业规模不断扩大,在震荡的市场环境中关于机构是否履行适当性义务的纠纷也日益增多。
适当性义务是指卖方机构在向金融消费者推介、销售银行理财产品、保险投资产品、信托理财产品、券商集合理财计划、杠杆基金份额、期权及其他场外衍生品等高风险等级金融产品,以及为金融消费者参与融资融券、新三板、创业板、科创板、期货等高风险等级投资活动提供服务的过程中,必须履行的了解客户、了解产品、将适当的产品(或者服务)销售(或者提供)给适合的金融消费者等义务。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
上海德禾翰通律师事务所桑田律师表示,私募基金管理人在募集时需要严格依照产品的风险类型和投资者的评级结果,向投资者推介与其风险识别能力和风险承担能力相匹配的产品。“这就意味着分级要先于测评,测评又要先于推介。” 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
桑田进一步强调,这要求私募机构制定严谨的适当性内部管理制度,并向投资者充分介绍相关金融产品和投资活动的性质及风险。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM
(小编:财神)
相关新闻更多新闻>>
- ·茅台集团与黔晟国资成立私募股权基金,注册资本超14亿元06-27
- ·中基协上线私募信披定向披露 明确第一责任主体02-14
- ·冯柳最新操作曝光,一笔加仓4.3亿元!私募大佬近期动作频频12-29
- ·加强私募股权基金监管12-28
- ·棒杰股份投资成立私募公司,注册资本3亿元11-09
- ·11月私募积极备案 49家百亿私募出手超200只产品12-14
- ·不动产私募基金试点启动02-25
- ·证监会修订《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》01-13
- ·中基协:初步建立私募股权基金支持“双碳”统计标准01-17
- ·最高检:发行销售私募基金必须依法依规进行 不得突破“私募”底线06-17
今日要闻更多>>
- · ChatGPT概念板块跌1.65% 云从科技涨9.95%居首07-26
- ·腾讯概念龙头股票有哪些?腾讯概念排名前十名一览表(2023/7/13)07-26
- ·数字乡村农村电商概念股有哪些?相关概念股票一览(2023/7/13)07-26
- ·淘气天尊:市场上午冲高回落,午后能不能挺得住?07-26
- ·三季度TV面板备货旺季来临 面板行业有望延续超预期复苏07-26
- ·北向资金概况:7月21日北向资金十大成交股07-26
- ·2023年7月21日A股深证成指查询,氯化钙概念走强0.717%07-26
- ·【北向资金统计】7月21日沪股通深股通十大成交股07-26
- ·投资提醒:7月31日到8月4日下周6只新股可申购07-26
- ·新股分析|蓝箭电子星期五可申购,值得申购吗?07-26
财经要闻更多>>
- ·玫莉蔻实体店,科学护肤,点亮肌肤的自信光芒07-26
- ·曼恒数字国产VR内容创作引擎获麒麟软件“卓越创新奖”07-26
- ·金融科技板块异动拉升 财富趋势20CM涨停07-26
- ·朝阳区人力资源服务出口基地出口联盟成立 科锐国际成为联盟成员07-26
- · 中央政治局定调下半年经济工作 传递三大信号07-26
- · 从中央政治局会议看2023年下半年经济工作新动向07-26
- · 农业经济运行总体平稳 农民增收渠道不断拓宽07-26
- · 上半年投资增长放缓 结构性改善步伐加快07-26
- · 跨境资金保持净流入 外汇市场供求基本平衡07-26
- · 推动民营经济健康发展高质量发展07-26